Pasar Bergerak Berdasarkan Tren? Kata Siapa? Ikuti Dow Theory Berikut!

Artikel ini terakhir di perbaharui November 8, 2022 by Wachda Mihmii
Pasar Bergerak Berdasarkan Tren? Kata Siapa? Ikuti Dow Theory Berikut!
dow theory

Dow Theory? Apa sih pengertiannya? Darimana teori pasar sendiri bergerak dengan berdasarkan tren? Simak artikel berikut ini untuk membahas mengenai Dow Theory sendiri. Jangan lupa juga untuk follow Instagram GIC untuk mendapatkan update seputar event yang sedang berjalan di GIC!

Apa Itu Dow Theory?

Di zaman sekarang ini, seorang analis teknis dapat menggunakan alat yang berbeda seperti chart dan grafik untuk menganalisis pasar. Proses pemikiran dan pengambilan keputusannya didasarkan pada berbagai teori yang telah dikembangkan selama bertahun-tahun.

Tetapi jika Anda kembali ke sejarah analisis teknikal, dasar dari cabang investasi saham ini dapat ditelusuri kembali ke Charles Dow dan tulisan-tulisannya.

Teori tersebut menjelaskan bagaimana pasar saham dapat digunakan oleh investor untuk memahami kesehatan lingkungan bisnis. Itu adalah teori pertama yang menjelaskan bahwa pasar bergerak dalam tren. Dan sementara banyak yang berubah di pasar saham selama bertahun-tahun, prinsip dasar Teori Dow masih berlaku.

Info Penting!

Pelajari Tentang Trading Range Theory, Stock Split, dan Signaling Theory!

Nikmati Profit Puluhan Juta dengan Menggunakan Ini!

Sejarah Dow Theory

Teori Dow pertama kali diperkenalkan oleh Charles Dow, yang merupakan pendiri Dow Jones and Company dan editor pertama Wall Street Journal. Teori ini didasarkan pada banyak editorial yang ditulisnya antara tahun 1900-1902. Setelah kematiannya, William Hamilton melanjutkan pekerjaannya.

Pada tahun 1932, tulisan kedua orang ini secara kolektif diterbitkan sebagai Teori Dow oleh Robert Rhea. Banyak pujian diberikan kepada William P Hamilton, yang menyusun artikel-artikel dengan contoh-contoh yang relevan selama periode 27 tahun. Banyak yang telah berubah sejak zaman Charles Dow, dan karenanya ada pendukung dan kritikus Teori Dow.

Prinsip Dasar Dalam Dow Theory

dow theory

Teori Dow dibangun di atas beberapa keyakinan. Ini disebut prinsip Teori Dow. Charles H Dow mengembangkan prinsip ini selama bertahun-tahun pengamatannya di pasar. 9 prinsip dianggap sebagai kekuatan penuntun di balik Teori Dow. Mereka adalah sebagai berikut:

No Prinsip Apa artinya?
01 Indeks mendiskon semuanya Indeks pasar saham mendiskon semua yang diketahui & tidak diketahui dalam domain publik. Jika peristiwa yang tiba-tiba dan tidak terduga terjadi, indeks pasar saham dengan cepat mengkalibrasi ulang dirinya sendiri untuk mencerminkan nilai yang akurat
02 Secara keseluruhan ada 3 tren pasar yang luas. Tren Utama, Tren Sekunder, dan Tren Kecil
03 Tren Utama Ini adalah tren utama pasar yang berlangsung dari satu tahun hingga beberapa tahun. Ini menunjukkan arah pasar multiyear yang lebih luas. Sementara investor jangka panjang tertarik pada tren utama, seorang pedagang aktif tertarik pada semua tren. Tren utama bisa menjadi tren naik primer atau tren turun utama
04 Tren Sekunder Ini adalah koreksi terhadap tren utama. Anggap ini sebagai reaksi balik kecil terhadap pergerakan yang lebih besar di pasar. Contoh – koreksi di pasar bull, reli & pemulihan di pasar bearish. Kontra-tren dapat berlangsung antara beberapa minggu hingga beberapa bulan
05 Tren Kecil/Fluktuasi Harian Ini adalah fluktuasi harian di pasar; beberapa pedagang lebih suka menyebutnya kebisingan pasar
06 Semua Indeks harus mengkonfirmasi satu sama lain. Kami tidak dapat mengkonfirmasi tren hanya berdasarkan satu indeks. Misalnya, pasar bullish hanya jika CNX Nifty, CNX Nifty Midcap, CNX Nifty Smallcap dll. semuanya bergerak ke arah atas yang sama. Tidak mungkin untuk mengklasifikasikan pasar sebagai bullish, hanya dengan tindakan CNX Nifty saja
07 Volume harus dikonfirmasi Volume harus mengkonfirmasi bersama dengan harga. Tren harus didukung oleh volume. Volume harus meningkat saat harga naik dan harus berkurang saat harga turun dalam tren naik. Dalam tren turun, volume harus meningkat saat harga turun dan menurun saat harga naik. Anda bisa merujuk bab 12 untuk detail lebih lanjut tentang volume
08 Pasar sideway dapat menggantikan pasar sekunder. Pasar mungkin tetap sideways (berdagang di antara kisaran) untuk waktu yang lama. Contoh:- Reliance Industries antara 2010 dan 2013 diperdagangkan antara 860 dan 990. Pasar sideways dapat menjadi pengganti tren sekunder
09 Harga penutupan adalah yang paling suci. Di antara harga pembukaan, tinggi, rendah, dan penutupan, penutupan adalah tingkat harga yang paling penting karena mewakili evaluasi akhir saham pada siang hari.

Info Penting!

IHSG: Cara Membaca, Fungsi, Istilah, dan Indeks Saham Lainnya

Stop Ikut Trading Modus Nipu, Ikuti Ini Untuk Profit Konsisten!

Cara Trading dengan Dow Theory

Teori Dow beroperasi pada enam asumsi utama. Mari kita jelaskan semuanya.

1. Pasar mempertimbangkan semua detail yang relevan

Melihat harga saham individu dan indeks membuktikan bahwa pasar memiliki cara untuk memperhitungkan semua informasi yang relevan dari masa lalu, sekarang, dan masa depan.

Rincian yang dipertimbangkan mencakup semua faktor yang berpengaruh termasuk inflasi, pendapatan yang akan datang, risiko yang terkait dengan peristiwa umum, suku bunga, dan bahkan perspektif pedagang.

Dengan demikian, hanya detail yang tidak diketahui mengenai peristiwa tertentu dan risiko yang diakibatkannya yang dapat menyebabkan perubahan harga pasar.

2. Pasar terdiri dari 3 tren

Tidak biasa bagi pasar untuk bergerak dalam satu baris. Mulai dari yang terbesar hingga yang terkecil, tren yang membentuk pasar adalah primer , sekunder , dan minor. Tren primer, sekunder, dan minor biasanya berlangsung selama lebih dari satu tahun, 3 minggu hingga 3 bulan, dan masing-masing kurang dari 3 minggu.

3. Tren primer memiliki 3 fase

Fase akumulasi: Ini menandai awal pergerakan harga ke atas. Pedagang berpengalaman biasanya memasuki pasar pada saat ini.

Fase Partisipasi Massal: Pada tahap ini, lingkungan bisnis telah membaik. Aspek yang menekan perasaan negatif tentang pasar. Karena kabar baik terus muncul, semakin banyak pedagang memasuki pasar sehingga harga semakin meningkat. Dalam skenario tipikal, fase ini adalah yang terpanjang dan mencatat pergerakan harga terbanyak.

Excess Phase: pada titik ini, pasar telah mencatat keuntungan yang signifikan karena meningkatnya jumlah pedagang yang memasuki pasar. Saat pergerakan harga mulai melambat, para trader berpengalaman mulai menjual.

dow theory
dow theory

4. Sebuah indeks pasar harus mengkonfirmasi yang lain dan sebaliknya

Perubahan penting dilaporkan hanya ketika Dow Industrial dan Dow Transports, dua indeks asli utama , setuju. Jika, di sisi lain, satu berada dalam tren menurun dan yang lainnya memulai tren naik utama, Anda harus berhati-hati: tren umum baru mungkin tidak dimulai.

5. Volume sangat penting dalam mengkonfirmasi tren

Istilah ‘ volume ‘ mengacu pada jumlah saham yang diperdagangkan. Memang, ini adalah ukuran sekunder untuk mengkonfirmasi tren baru. Ini berarti bahwa jika harga pasar bergerak ke arah yang sama dengan tren, volumenya akan meningkat. Demikian juga, volume pasti akan menurun jika harga bergerak melawan tren.

6. Sebuah tren dianggap lazim sampai munculnya pembalikan yang jelas

Seorang trader hanya boleh mempertimbangkan tren telah berubah jika ada bukti substansial bahwa tren telah berbalik.

Info Penting!

Cara Mudah & Cepat Belajar Elliott Wave untuk Trading Forex

Follow Cara Ini Jika Mau Dapatkan Ratusan Juta dalam 1 Bulan!

Strategi Trading dengan Dow Theory

Sebagian besar strategi perdagangan yang digunakan saat ini bergantung pada satu konsep utama, “tren”. Ini adalah ide baru ketika Charles H. Dow menerbitkan tulisannya pada akhir abad ke-19. Teori Dow mengatakan bahwa pasar berada dalam tren naik jika salah satu rata-ratanya melampaui harga tertinggi sebelumnya dan disertai atau diikuti oleh pergerakan serupa di rata-rata lainnya. Oleh karena itu, strategi perdagangan teori Dow didasarkan pada  strategi mengikuti tren, dan dapat berupa bullish atau bearish.

Sinyal beli teori Dow

Sinyal beli teori Dow yang khas akan mengikuti urutan di bawah ini:

  • Setelah titik terendah dari tren turun di pasar beruang ditetapkan, pemantulan tren naik sekunder akan terjadi.
  • Kemunduran pada salah satu rata-rata harus melebihi 3% dan kemudian idealnya bertahan di atas posisi terendah sebelumnya pada rata-rata Industri dan Transportasi.
  • Penembusan di atas reli tinggi sebelumnya akan menghasilkan sinyal beli untuk pasar bull yang sedang berkembang.

Sinyal jual teori Dow

Sinyal jual teori Dow yang khas akan mengikuti urutan di bawah ini:

  • Pasar bull mencapai puncak dan mundur.
  • Reli berikutnya kembali naik lebih dari 3% dan gagal mencapai tertinggi sebelumnya.
  • Sinyal jual pasar beruang dipicu ketika reli menembus posisi terendah baru-baru ini pada musim gugur berikutnya, yang diukur oleh rata-rata Industri dan Transportasi.

Kelebihan Dow Theory

Teori Dow terutama membantu pedagang mengidentifikasi tren pasar dengan akurasi yang lebih tinggi, sehingga mereka dapat memanfaatkan titik aksi harga potensial. Ini juga membantu pedagang bertindak dengan hati-hati dan tidak bergerak melawan tren pasar. Dan yang terpenting, Teori Dow menekankan pentingnya harga penutupan sebagai indikator yang baik dari sentimen umum pasar. 

Ini karena sepanjang hari perdagangan apa pun, perdagangan dapat terjadi di semua tempat. Tetapi saat bel penutupan semakin dekat, sebagian besar pelaku pasar ingin menyesuaikan diri dengan tren. Dengan demikian, harga penutupan saham ditentukan, tergantung pada bagaimana reaksi pedagang saat hari perdagangan berakhir. Ini dapat memberi Anda banyak wawasan tentang ke mana arah pasar secara kolektif. Dengan masukan ini, Anda bahkan dapat mengembangkan strategi perdagangan Dow Jones yang membantu Anda membuat keputusan perdagangan yang terinformasi dengan baik.

Info Penting!

Mengenal Analisa Teknikal Forex dan Cara Melakukannya

Gak Perlu Spread Terlalu Tinggi, Gunakan Akun Ini!

Kekurangan Theory Dow

Seperti kebanyakan metode perdagangan, metode Dow tidak mentolerir volatilitas dengan baik. Tidak ada yang lebih mengganggu bagi seorang trader untuk membuka Long pada break tertinggi terakhir, berharap melihat stop lossnya tercapai pada sumbu rendah, untuk melihat harga melonjak pada akhirnya. Belum lagi saat stop loss pada posisi Long dieksekusi, entry loss Short stop diaktifkan. Oleh karena itu, pedagang mengalami kerugian perdagangan ganda sebelum melihat Long menghilang dalam keuntungan modal laten di akhir hari.

Rekomendasi Platform Trading Terbaik

Nah, kali ini kita akan membahas mengenai platform trading mana sih yang terbaik? Jika dipikir-pikir, tidak ada platform trading yang sebaik GIC. Bagaimana tidak? Bahkan di GIC, para tradernya akan ditawari secara langsung untuk menjadi trader maupun market maker. Dengan adanya kedua belah pihak ini, maka transaksi yang dilakukan akan sangat transparan tanpa adanya campur tangan perusahaan pada saat melakukan transaksi. Ibaratnya platform GIC yang merupakan sebuah penyedia tempat seperti pasar, dan trader sebagai pembeli, sedangkan market maker sebagai para penjual. 

Selain itu, GIC bahkan menjual berbagai macam instrumen trading lainnya selain forex seperti komoditas, logam mulia, bahkan Anda bisa membeli juga NFT milik GIC.

Mulai trading di GIC sekarang dan jangan lupa untuk menggunakan akun ECN agar bisa trading dengan spread rendah mulai dari nol! Jangan lupa juga untuk mengikuti GIC Gebyar Hadiah yang memiliki hadiah total 1 Miliar Rupiah tanpa diundi!

reg

Wachda Mihmii
SEO writer who is experienced in various Indonesian national media. Aspiring to be a book or novel writer. Has experience as a Creative Director.

Daftarkan Diri Anda Sekarang


Setelah melakukan pendaftaran anda akan diberikan video workshop dari Trader Profesional Kami